3giorni fa
I fornitori di liquidità (LP) sono fondamentali per il DeFi. Chiunque può diventare un LP, ma non tutti guadagnano in modo equo.
Piattaforme come Uniswap v3 premiano gli LP esperti che gestiscono bene le fasce attive, mentre la maggior parte degli LP al dettaglio spesso fatica con la perdita impermanente e i rendimenti bassi.🧵
2/ Strumenti come le strategie DLMM di Meteora aiutano i LP retail ad automatizzare la liquidità, ma devi comunque prestare attenzione alle posizioni fuori intervallo mentre i mercati si muovono.
La liquidità cambia costantemente.
Quindi, e se il tuo AMM potesse adattarsi in tempo reale?
3/ È qui che entra in gioco Tapio.
Supportato da impostazioni dinamiche dei parametri e dai Gestori dei Parametri, inizia con asset correlati e consente la regolazione in tempo reale senza ritardi di governance, anche in mercati volatili o in piccoli pool.
Questa è l'evoluzione della fornitura di liquidità passiva.
4/ A differenza degli approcci statici in cui i coefficienti A rimangono fissi per settimane (richiedendo una lunga governance per essere modificati), Tapio consente una reattività al mercato in tempo reale mantenendo tutto all'interno di un intervallo sicuro e predefinito.
5/ Cosa sblocca la regolazione dinamica A?
- Adattamento al mercato in tempo reale
- Minore slippage
- Curva più morbida durante la volatilità
- Riduzione della perdita impermanente
- Maggiore efficienza del capitale
6/ Abbiamo supportato questo con una solida ricerca: utilizzando dati on-chain a livello di trade, convalidati da 50k percorsi di simulazione Monte-Carlo per configurazione attraverso pool come USDC-DAI, USDC-ETH, 3pool e stETH-ETH.
Risultato? ~4% di aumento medio dell'utilità ponderato per TVL rispetto ai migliori metodi statici.
7/ Cosa significa questo per gli utenti?
Meno slippage → Più operazioni → Commissioni più alte → Liquidità più profonda
È un ciclo auto-rinforzante. I LP guadagnano un rendimento migliore in modo passivo, poiché il dinamico A di Tapio si adatta automaticamente alla volatilità del mercato.
9/ Fine tweet
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